Arbitrage trading: wat is het en hoe werkt het?

Arbitrage trading is een vorm van handelen waarbij een handelaar profiteert van prijsverschillen tussen identieke of vergelijkbare financiële instrumenten in verschillende markten. Arbitrage trading kan worden toegepast op verschillende soorten instrumenten, zoals aandelen, grondstoffen, valuta’s en cryptovaluta’s. In deze tekst leggen we uit wat arbitrage trading is, hoe het werkt en wat de voor- en nadelen zijn.

Wat is arbitrage trading?

Arbitrage trading gaat uit van de gedachte dat alle informatie die van invloed is op de koers al verwerkt is in de prijs. Daarom hoef je je niet te verdiepen in de financiële cijfers of het nieuws van een bedrijf of een crypto project. Je kijkt alleen naar de historische data en de huidige trends van de koers.

Arbitrage trading bestaat als gevolg van marktinefficiënties, en het maakt gebruik van die inefficiënties en lost ze op. Arbitrage trading zorgt ervoor dat de prijzen niet te veel afwijken van de werkelijke waarde voor lange periodes.

Hoe werkt arbitrage trading?

Arbitrage trading werkt door het kopen van een instrument in de markt waar de prijs lager is en het tegelijkertijd verkopen in de markt waar de prijs hoger is, waardoor je het verschil tussen de twee prijzen opstrijkt.

Er zijn verschillende soorten arbitrage trading, afhankelijk van het type instrument en de markten die je gebruikt. Een eenvoudig voorbeeld van arbitrage trading is het volgende:

Het aandeel van Bedrijf X wordt verhandeld voor €20 op de Amsterdamse beurs (AEX), terwijl het op hetzelfde moment wordt verhandeld voor €20,05 op de Londense beurs (LSE). Een handelaar kan het aandeel kopen op de AEX en het onmiddellijk verkopen op de LSE, waardoor hij een winst van 5 cent per aandeel maakt. De handelaar kan deze arbitrage blijven uitvoeren totdat de handelaren op de AEX of de LSE hun prijzen aanpassen om de mogelijkheid weg te nemen.

Een complexer voorbeeld van arbitrage trading is driehoeksarbitrage. In dit geval zet de handelaar één valuta om in een andere, zet die tweede valuta om in een derde valuta, en zet ten slotte de derde valuta weer om in de oorspronkelijke valuta.

Stel dat je €1 miljoen hebt en je krijgt de volgende wisselkoersen: EUR/USD = 1,1586, USD/GBP = 1,4600 en EUR/GBP = 1,6939. Met deze wisselkoersen is er een arbitrage mogelijkheid:

• Je zet €1 miljoen om in $1.1586 miljoen met de EUR/USD wisselkoers.
• Je zet $1.1586 miljoen om in £793.836 met de USD/GBP wisselkoers.
• Je zet £793.836 om in €1.344.144 met de EUR/GBP wisselkoers.
• Je hebt nu €344.144 meer dan toen je begon.

Een ander voorbeeld van arbitrage trading is crypto arbitrage. In dit geval maak je gebruik van prijsverschillen tussen verschillende crypto exchanges of platforms. Crypto arbitrage kan worden gedaan met dezelfde cryptovaluta of met verschillende cryptovaluta’s.

Stel dat je 1 bitcoin (BTC) hebt en je ziet dat BTC wordt verhandeld voor $50.000 op exchange A en voor $50.500 op exchange B. Een handelaar kan BTC verkopen op exchange A voor $50.000 en tegelijkertijd BTC kopen op exchange B voor $50.500, waardoor hij een winst van $500 maakt. De handelaar kan deze arbitrage blijven uitvoeren totdat de prijzen op beide exchanges gelijk worden.

Stel dat je 1 ether (ETH) hebt en je ziet dat ETH wordt verhandeld voor 0,03 BTC op exchange A en voor 0,031 BTC op exchange B. Een handelaar kan ETH verkopen op exchange A voor 0,03 BTC en tegelijkertijd ETH kopen op exchange B voor 0,031 BTC, waardoor hij een winst van 0,001 BTC maakt. De handelaar kan deze arbitrage blijven uitvoeren totdat de prijzen op beide exchanges gelijk worden.

Wat zijn de voor- en nadelen van arbitrage trading?

Arbitrage trading heeft een aantal voordelen en nadelen die je moet overwegen voordat je deze strategie toepast.

De voordelen zijn:

• Arbitrage trading kan een consistente bron van winst zijn als je snel en nauwkeurig kunt handelen.
• Arbitrage trading heeft een laag risico omdat je tegelijkertijd koopt en verkoopt, waardoor je geen blootstelling hebt aan marktschommelingen.
• Arbitrage trading kan bijdragen aan marktefficiëntie door prijsverschillen te verminderen of te elimineren.

De nadelen zijn:

• Arbitrage trading vereist veel kennis, vaardigheid en technologie om succesvol te zijn.
• Arbitrage trading heeft hoge transactiekosten die je winstgevendheid kunnen verminderen of elimineren.
• Arbitrage trading heeft te maken met verschillende risico’s zoals uitvoeringsrisico’s, liquiditeitsrisico’s en operationele risico’s.
• Arbitrage trading is zeer competitief en moeilijk te vinden omdat veel handelaren dezelfde mogelijkheden zoeken.

Hoe kun je arbitrage trading leren?

Arbitrage trading is een geavanceerde handelsstrategie die niet geschikt is voor beginnende of onervaren handelaren. Als je arbitrage trading wilt leren, moet je bereid zijn om veel tijd, geld en moeite te investeren in je opleiding en praktijk.

Een goede manier om arbitrage trading te leren is door online cursussen te volgen die je de basisprincipes en technieken van deze strategie leren . Je kunt ook boeken lezen of podcasts luisteren over arbitrage trading om meer inzicht te krijgen in deze methode .

Een andere manier om arbitrage trading te leren is door gebruik te maken van demo-accounts of simulatoren die je toestaan om te oefenen met virtueel geld zonder echt risico te lopen . Je kunt ook mentors of coaches zoeken die je kunnen begeleiden en feedback kunnen geven over je prestaties.

Tot slot moet je altijd up-to-date blijven met de marktontwikkelingen en trends die invloed kunnen hebben op arbitrage mogelijkheden. Je moet ook voortdurend je strategie evalueren en aanpassen aan veranderende omstandigheden.